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Assessoria em Fusões e Aquisições (M&A)

A Partner Consulting assessora operações de Fusões e Aquisições (M&A) com uma abordagem completa: definimos a tese e a estrutura da transação, construímos o valuation e a base financeira para negociação, preparamos os materiais e conduzimos o processo até assinatura e fechamento (closing).
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Na prática, sua empresa terá:

  • Estratégia e estrutura da transação (formato, escopo, condições e agenda)
  • Valuation e modelagem financeira para sustentar preço e termos
  • Materiais e preparação para mercado (teaser, memorando de informações/CIM e data room)
  • Mapeamento e abordagem de investidores ou empresas-alvo
  • Negociação, due diligence e suporte até o fechamento
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Quando faz sentido contratar uma assessoria em M&A

A assessoria em M&A é indicada quando a empresa precisa conduzir uma operação de compra, venda, fusão ou entrada de investidor de forma estruturada, com base financeira consistente e suporte até o fechamento. Quando isso costuma acontecer:
venda total ou
parcial da empresa
entrada de investidor
(minoritário ou majoritário)
aquisição de empresas para
crescimento e consolidação
fusão entre negócios com sinergias e integração posterior
necessidade de definir valor, estrutura e termos com clareza
processo com múltiplos interessados, exigindo gestão
do processo para reduzir desgastes

O que fazemos em cada etapa

Etapa 1

Tese da transação e preparação do processo
entendimento do objetivo dos acionistas e do contexto do negócio
definição do tipo de operação e da estrutura mais adequada
estruturação do plano de condução do processo e da agenda de decisão
preparação para interação com investidores ou empresas-alvo

Etapa 2

Valuation e base financeira para negociação
valuation e modelagem financeira com cenários análise de performance, riscos e direcionadores de geração de caixa
suporte para definição de faixa de valor, premissas
e condições de negociação

Etapa 3

Materiais e abordagem ao mercado
Em venda ou entrada de investidor:
  • teaser e memorando de informações (CIM)
  • estruturação do data room e trilha de informações
  • mapeamento e contato com potenciais investidores
  • gestão do processo de interesse, dúvidas e evolução das pipeline
Em compra (aquisição):
  • definição de critérios e perfil de empresas-alvo
  • mapeamento, qualificação e priorização de targets
  • abordagem e negociação inicial para acesso a informações
  • avaliação financeira e recomendação de próximos passos

Etapa 4

Negociação, due diligence e fechamento
  • negociação de preço, estrutura e condições
  • coordenação da due diligence (jurídica, fiscal, trabalhista, contábil, tecnologia e outras necessárias)
  • suporte na documentação e evolução até assinatura e fechamento

Tipos de assessoria

Venda de empresa ou participação
Condução estruturada para vender total ou parcialmente a empresa com definição clara de valor, posicionamento e termos. Atuamos da estratégia de transação e valuation à abordagem de investidores, negociação, due diligence e fechamento.
Fusão e consolidação
Estruturação da operação para capturar sinergias e reduzir riscos de integração e execução. Avaliamos o objetivo da operação e seus impactos no negócio, assessoramos a definição de termos, a due diligence e o fechamento, e definimos diretrizes para a integração.
Preparação para M&A e Criação de Valor
Quando a empresa quer entender quanto vale, o que aumenta ou reduz seu valor e o que precisa mudar para ficar mais atrativa para investidores. Estruturamos o valuation, mapeamos os principais direcionadores de valor e definimos um plano para fortalecer crescimento, geração de caixa e criação de valor, reduzindo pontos críticos que costumam travar negociações.
Avaliação de Empresas (Valuation)
Modelagem econômico-financeira que estima a faixa de valor da empresa e evidencia o impacto das principais premissas (crescimento, margens, capital de giro, investimentos e risco). Apoia negociações e decisões e orienta ações para criação de valor.

Vamos conversar?

Está considerando uma operação de M&A? Agende uma conversa e entenda como a Partner pode ajudar a conduzir seu processo de forma estruturada.

Perguntas frequentes

Sim. Da definição da tese e preparação até negociação, coordenação da due diligence e suporte na documentação até o fechamento.

Sim. Valuation e modelagem financeira fazem parte do trabalho para sustentar preço, estrutura e termos, com cenários e premissas claras.

Não. Atuamos em compra, venda, fusão, entrada de investidor, preparação para M&A e avaliação de empresas.

Varia conforme o tipo de operação, o nível de preparação das informações e o volume de interação com a outra parte. Na conversa inicial, avaliamos o caso e estruturamos um cronograma realista.

O ponto de partida é ter dados financeiros confiáveis e uma visão clara do que está sendo negociado. Em geral, são necessários demonstrações financeiras, informações de clientes e contratos relevantes, estrutura societária, endividamento, ativos, passivos e documentos operacionais para suportar a análise e a due diligence.

A confidencialidade é tratada desde o início com controle de informações, seleção de interessados e, quando aplicável, acordos de confidencialidade antes do acesso a dados sensíveis.

O modelo mais comum combina uma parcela fixa (para estruturar e conduzir o processo) com uma parcela vinculada ao sucesso no fechamento. A estrutura exata depende do tipo e porte da operação e é definida no mandato de assessoria.

Por que escolher a Partner

M&A exige mais do que intermediação. Envolve análise financeira, leitura estratégica do negócio e condução experiente do processo para sustentar decisões e aumentar a chance de sucesso na negociação.
M&A exige mais do que intermediação. Envolve análise financeira, leitura estratégica do negócio e condução experiente do processo para sustentar decisões, proteger valor e avançar com clareza até o fechamento.

Você contará com:

  • equipe experiente na condução de transações e construção da tese
  • valuation e base financeira consistentes para sustentar negociação
  • suporte direto nas discussões críticas de preço, estrutura e condições
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